onsdag 31 juli 2019

En bra månad

Juli 2019 - Sammanställning

Jag tänkte förenkla strukturen något med start denna månad och i princip bara presentera siffror (för eget bruk i framtiden) med en liten längre kommentar efter. Förra månaden skrev jag att renoveringar och dyra utgifter är avklarade och att det borde kunna synas denna månaden.

Siffrorna för Juli ser ut såhär (grafer och bilder längst ner):

  • Lön utbetalt: 44,477:-
  • Övrig inkomst: 2,000:-
  • Insättning: 8,900:-
  • Utgifter: 33,284:-
  • Buffert: 13000:-
  • Sparkvot: 20%
  • Sålt: 11,577:- (oriflames utköp)
  • Köpt: 19,372.85:-
  • Utdelningar: 627,9:-
  • Portföljvärde: 445,522:-
  • Total avkastning: 59,480:-

Kommentar

Det går åt rätt håll och börsen har tuffat på bra. Den stora förändringen för mig denna månaden är att jag väljer att skruva ner belåninen och förbereder mig sakta men säkert för kommande tider. Jag tror att vi kommer att få se en betydande avmattning i Q3 och Q4 rapporterna och då bör kurserna leta sig neråt och då kommer även mitt belåningsvärde minska på samtliga aktier.

Helt enkelt vill jag ha lite mer likvida medel när/om köptillfällen uppstår i framtiden. Dessvärre såg många Q2-rapporter ut att ha "tappat fart" vilket indikerar att vi är inne i "sista andetaget" för denna gången. Jag hoppas att jag har fel men jag förbereder mig för framtiden i.a.f.

Trots att renoveringarna är klara så är utgifterna fortsatt relativt höga. Några tusenlappar kan denna månaden förklaras med en hel del tjänsteresor vars ersättningar först kommer in i Augusti...men det är fortsatt ganska höga utgifter. En annan förklaring är förmodligen därför att det är sommar och man hittar på något mer saker just nu.

Nästa månad är det dock dags för inköp av tvättmaskin så då kommer återigen sparande att bli lidande. Planen är att plocka ca 3000:- av mitt sparande för finansiering av tvättmaskinen. Notera dock att förutom mitt sparande till portföljen så går 5000:- till bolån samt 500:- till CSN också, detta kan man med gott samvete räkna in i sitt sparande men jag väljer att inte göra det.

Köp

Sålt

Utdelningar


Courtage

måndag 29 juli 2019

Löneväxla - öka din tjänstepension

Det har diskuterats pension lite högt och lågt senaste veckan och jag själv kommenterade bl.a på https://www.kronantillmiljonen.se/ (kommentarerna är längst ner). Som en direkt följd av det blev jag ställd mot väggen av en annan läsare från KtM. Med all rätt och ingen prestige i det, en viktig punkt lyftes trots allt fram.

Nämligen vad man kan göra för att påverka tjänstepensionen. Kommentaren som lyftes fram i sin helhet är följande:

"Eftersom du tjänar ”oerhört bra jämfört med andra” och till och med har en egen blogg där du inte missar ett tillfälle att belysa din egen förträfflighet borde du ju inte ha några större svårigheter att förhandla fram ett tjänstepensionsavtal som faller dig i smaken. Vill minnas att du tillägnat både ett och två blogginlägg åt hur arbetsgivarna flockas kring din kompetens och hur du dikterar dina lönevillkor utan ett darr på rösten."
Det finns helt klart en poäng i vad ovanstående tycker, jag har skrivit ett gäng ganska "tuffa" (d.v.s hårt och tydligt vad jag tycker) inlägg om hur man bör förvalta sin egen kompetens och hur lite arbetsgivaren egentligen bryr sig om dig. Exempelvis har jag skrivit följande inlägg tidigare:

-Vad har DU offrat?
-Lönebesked och saftiga utgifter
-Höj din lön -Tips och Trix för att bli rik
-Lojalitet mot arbetsgivare

Jag har skrivit många fler liknande inlägg och det kommer säkerligen bli ett par till framöver. Det betyder för den sakens skull inte att jag inte bryr mig om mitt jobb, men jag vet att när konjunkturen vänder så är du inte mycket värd. Så varför inte ta så bra betalt som möjligt för din tid?

För att återgå till ämnet Löneväxling och Tjänstepension så kan man summera alla våra löntagare till dessa tre grupper:
  • -Personer som har inkomster under ~41000:- (ca 91% av alla arbetstagare, enligt Ratsit)
  • -Personer som har inkomster över ~41000:- men under ~57000:- (ca 9% av alla arbetstagare)
  • -Personer som har inkomster över ~57000:- (ca 3% av alla arbetstagare)

Själv tillhör jag oftast den sista kategorin men jag kan styra min lön ganska mycket själv (fördelen med konsult) och jag brukar se till att hamna under 57000:-/mån på årsbasis om det går (för att undvika värnskatt).

De olika gränserna för skatter ändras från år till år. Vad jag menar med att jag tjänar "oerhört bra jämfört med många andra" är helt enkelt att majoriteten av samtliga arbetare i Sverige trots allt inte når upp till gränsen för att betala Värnskatt. Det är dock ganska vanligt att de flesta högutbildade vet hur det känns att betala s.k Statlig skatt.

Spelar det någon roll vad man tjänar för att löneväxla?

Ja det är av absolut största vikt att du har koll på när du passerar de olika skattenivåerna. Men man måste också veta att det finns ett maxtak för den s.k allmänpensionen som för 2019 är 43309:-.

Det innebär att för inkomster över den nivån så slutar du att få "allmän pension".

Och går du under nivån så kommer du helt enkelt att förlora allmän pension. I praktiken innebär det egentligen at det överhuvudtaget inte ens är värt att löneväxla om du inte tjänar mer än 43309:-/mån, vilket trots allt är en minoritet av befolkningen.

Tjänar du mer än 43309:-/mån då kanske löneväxling kan vara ett alternativ att förhandla om!

Vad innebär egentligen löneväxling?

Den enklaste förklaringen är att du förhandlar om att byta ut delar av din bruttolön mot andra förmåner som din arbetsgivare betalar. M.a.o så avstår du en bruttolöneökning i utbyte mot andra tjänster/förmåner.

Notera att du förhandlar om din bruttolön vilket innebär att det kommer att påverka:
  • -Allmän pension
  • -A-kassa
  • -Sjukförsäkringar inkl Försäkringskassan (dock väldigt mycket lägre maxtak än 43309)
  • -Din årsinkomst sänks och kan påverka kreditvärdighet
  • -Alla övriga ersättningar som baseras på bruttolöner.  

Det finns främst två orsaker till att förhandla om s.k löneväxling:
  • -Sjukvård
  • -Tjänstepension

Det finns flera orsaker (hemstäd är ganska vanligt) men pensionen är största orsaken för många. I sammanhanget brukar man tala om att det skall vara s.k "kostnadsneutralt" för företaget och det betyder egentligen att det skall kosta lika mycket för arbetsgivare som om de hade gett dig en högre bruttolön.

Det mycket korta svaret är att det fungerar som såhär:
  • -Du förhandlar om hur mycket din bruttolön skall vara utan att löneväxla.
  • -Sedan förhandlar du om hur mycket du vill löneväxla, d.v.s vad din bruttolön skall vara EFTER löneväxlning.
  • -Din arbetsgivare betalar något mindre skatt för pensionspremier än de gör för att betala ut löner (6-8%). Mellanskillnaden skall ALLTID tillfalla dig. Det skall vara kostnadsneutralt!

I praktiken innebär det att du förhandlar om hur mycket bruttolön du skall sätta av extra till din tjänstepension istället och som grädde på moset får du något högre insättning till tjänstepensionen än vad du avstår i bruttolön. Det är skatteskillnaden från din arbetsgivare som gör det något fördelaktigt.

Så för att besvara kommentaren ovan. 

Varför löneväxlar jag INTE?

Helt enkelt därför att jag inte tycker att det är särskilt fördelaktigt. Mina argument mot att löneväxla är följande:
  • -Jag vet inte om jag kommer att leva tillräckligt länge för att få nytta av den, kapitalet binds upp under MÅNGA år.
  • -Tjänstepensionen är oftast styrd av arbetsgivaren och beroende på förvaltare finns det mer eller mindre goda alternativ. Min erfarenhet är att tjänstepensionen har ett otroligt dåligt utbud med skyhöga avgifter jämfört med om jag kunde väja helt och hållet själv. Det är inte ovanligt med 1%-iga avgifter. Det går att förhandla om s.k flytträtt, men utbuder är fortfarande dåligt.
  • -Det drar ner min totala årsinkomst som påverkar betydligt mycket andra saker.
  • -Det lockar mig inte att tjäna 6-8% extra till pensionen med risken att jag aldrig någonsin får se pengarna igen.
  • -Jag vill inte spekulera i hur pensionssystemet kan förändras tills jag kan nyttja det. Skattesatser, pensionsåldrar osv är politiskt styrda och jag vet i.a.f hur mycket jag kan plocka ut nu idag om jag skattar för min bruttolön!
  • -Jag har många år kvar till pension.
  • -Man måste förhandla om varje år och hålla koll på alla prisbasbelopp och gränser, arbetsgivaren gör det INTE åt dig.

Notera att det här betyder inte att Löneväxling är ett dåligt alternativ. Men det passar helt enkelt inte mig och mitt liv just nu. Det kanske kommer göra det i framtiden när jag börjar närma mig 55 (om jag lever då).

De flesta av mina kollegor löneväxlar ganska mycket och skulle aldrig jobba någonstans där de inte kan löneväxla ner till brytpunkten för allmän pension. Många höginkomsttagare löneväxlar framförallt för att få bort Värnskatten.

Summerat tycker jag inte att jag tjänar tillräckligt bra för att löneväxla. Hade jag haft en konstant månadslön över 57500:-/mån utan rörliga ersättningar så hade jag varit mer positivt inställd till det. 

Det politiska läget just nu innebär ju dessutom att vi är påväg mot en slopad värnskatt, i.s.f får vi en betydligt mer rättvis skattefördelning (om än fortfarande sjukt orättvis) och då kommer nog löneväxling inte bli ett bra alternativ för många. Sjukvård och övriga ersättningar man kan löneväxla mot är däremot fortsatt mycket fördelaktigt!

Hur gör du? Är du positiv till möjligheten att löneväxla?

fredag 26 juli 2019

Vettiga elavtal?

Det är något som stör mig nästan varje gång jag försöker leta runt i djungeln av mer eller mindre seriösa elleverantörer. Som de flesta vet så brukar det vara svårt att tolka det faktiska priset på el eftersom man gjort allt man bara kan för att krångla till fakturan.

Jag har egentligen inga problem att tolka varken moms, elhandelsavgifter eller elnätsavgifter men det blir lätt rörigt på en och samma faktura. Speciellt eftersom du är påtvingad en infrastrukturskatt oberoende av vilken elleverantör du väljer. Tänk om alla ISP:er (internetleverantörer) kunde tagit ut liknande hittepå-avgifter för kablar som redan ligger nedgrävda...månad efter månad.... så funkar tyvärr elnätet och det är ett skämt.

Till saken hör dessutom att du sällan eller aldrig blir belönad som lojal kund. Man måste, precis som med försäkringsbolag, alltid ligga i framkant och se till att byta leverantör i stort sett varje år för att få ett vettigt pris. Det är nämligen nästan alltid betydligt billigare att bli "ny-kund" än att vara "trogen gammal kund".

Jag tänkte därför tipsa om 2 tjänster som ni säkert redan känner till men som jag starkt rekommenderar:
Vad gör då dessa två tjänster som är så fantastiskt bra enligt mig?

Elskling.se

Det här är den tjänsten som jag alltid använde tidigare när jag skulle byta elavtal varje år. Det är oerhört smidigt att söka och filtrera enligt det elavtal som du önskar teckna. Du får priserna presenterade snyggt och sedan är det bara att jämföra och teckna valfritt avtal.

Det här är nog det billigaste sättet att skaffa din el på om man orkar göra det varje år. Jag gjorde det som sagt var förr och jag förbrukar alltid någonstans runt 3000kWh/år och har sällan en elräkning på över 200:-/mån. Såhär har det varit i princip sedan jag flyttade hemifrån. Då jag jobbar med IT förbrukar jag nog betydligt mer el än snittet men jag har faktiskt sparat många tusenlapper genom åren på att använda elskling.se.

Kundkraft.se

Nu för tiden har jag blivit latare och försöker automatisera så mycket som möjligt av min tid. Det kostar alltid några % att outsourca jobbet till någon annan men jag kan mycket starkt rekommendera kundkraft.

Kundkraft blir du medlem i så att de kan auktionera ut din förbrukning varje år och så går ditt elavtal automatiskt till den leverantören som för perioden kunde erbjuda det bästa priset. Detta har fungerat mycket bra för mig och även om det har blivit något dyrare så slipper jag i princip all administration. Det kommer ett brev varje år med vilken elleverantör de valde åt mig och sedan är det egentligen bara att betala räkningarna.

Det fungerar mycket smidigt och senaste månaderna har jag betalt drygt 210:-/mån i el istället för 200:- som det brukade bli med Elskling.

Varför bry sig om elen?

Jag tror att många faktiskt missar att det finns ganska mycket pengar att spara på att hålla koll på ditt elavtal. Det är precis som med försäkringar, det finn ett par tusenlappar att spara bara man orkar ta sig tid att göra det varje år.

Själv har jag påpekat detta för den del kollegor och vänner och när vi jämfört elpris är det ju skrämmande vad de betalar i jämförelse. Några har t.o.m lyssnat och börjat använda ovanstående tjänster och sedan tackat mig för besparingen de gjort eftersom det är så himla enkelt.

Om du inte redan använder tjänsterna ovan så låt dig inte luras av elbolagens hittepå-jämförelsepriser. Det finns heller ingen som helst garanti för "vilken typ av el" du faktiskt förbrukar för stunden. Däremot påverkar avtalet vilken el som upphandlas på spottmarknaden.

Värt att tänka på är att Vattenfall är den enda elleverantörern som du faktiskt kan välja grön el på riktigt - d.v.s Kärnkraft. I stort sett samtliga andra leverantörer kan du bara välja El, Vind, Vatten som grönt alternativ.

Men i denna stundens hetta - när vi av fullständigt galna skäl stänger säkra kärnkraftverk till ingen nytta samt med en åsnas dumhet tror att det går att kompensera för med Vindkraft - då kanske det är läge att välja Vattenfalls kärnkraftsavtal trots att det är lite dyrare.

Energibehovet lär knappast minska framöver och om någon överhuvudtaget tror på växhuseffekten så är det komiskt att ett 4% parti fått så mycket genomslag och dessutom totalt går emot sina egna profetior med rätt igenom urkorkade politiska beslut.

Men oavsett vad du väljer för el, tro inte att Sverige kan klara sig utan Kärnkraft på egen hand. Energibehovet går upp och energiproduktionen går ner. Det innebär att oavsett vad du väljer för elavtal så kommer vi behöva köpa in importerat el från andra länder som har varit smarta nog att behålla sina kärnkraftverk.

Problemet är att vi just nu köper oerhörda mängder Kolkraft, men visst är det bra på papperet att välja "grön el". Men vi är inte ensamma. Europas största industrination Tyskland har ju aviserat att de skall stänga samtliga kärnkraftverk.....någon plan för att ersätta energiproduktionen finns inte.

En sak är i alla fall säker och det är att infrastrukturen är gemensam oavsett var energin tillverkades. Det är därför totalt omöjligt att endast köpa el/förbruka el av en viss sort. Att tro att tusentals och åter tusentals vindkraftverk skall ersätta Kärnkraft en vindstilla dag är definitionen av dumhet.

Det finns mängder av intressanta debattartiklar just nu om ämnet, ni har säkert läste ett par stycken själv. Oftast när det står (S) eller (MP) bakom inläggen så vet jag i.a.f att jag inte borde läsa det för argumenten är alltid lika dumma. Men jag gör det ändå för att förr eller senare kommer ett vettigt inlägg som ger svar på tal.

På tal om läsvärda inlägg så tycker jag alla bör läsa mr Hernhags extremt välformulerade inlägg:
https://hernhag.se/aktiesparande-ligger-ratt-i-tiden-inte-public-service

Den handlar förvisso inte om el-handel eller el-produktion, men den innehåller en målande beskrivning över hur (S) och (MP) resonerar i de flesta diskussioner. Kärnkraft är inget undantag.

Ta vara på solen och hoppas att ni njuter! 4% av befolkningen tycks i.a.f tro att det är ett onormalt fenomen med en vanlig svensk sommar.

torsdag 25 juli 2019

Det blev köp av Kindred igår

Det är märkligt hur börsen svänger ibland. I och för sig tilhör spelbolag en relativt högriskbransch men det ändrar inte det faktum att jag nog tycker att marknaden överreagerade igen. -25% känns väl inte rimligt på den rapporten som kom?

På kort sikt kan jag säkerligen tänka mig att kursen skall ner lite till, speciellt när man tittar på vilka fantasiresultat analytiker räknar med. Själv bryr jag mig sällan eller aldrig av s.k analytikers beräkningar. De finns i princp till av en enda anledning....att du skall gå in på valfri högkostnadsbank och köpa deras sparpaket. Ja du hör hur illa det låter - "KÖPA" ett "SPARPAKET". 

Det sitter i princip alltid analytiker bakom dessa sparpaket som placerar dina sparpengar. För detta tar de givetvis någon form av provision. Men min poäng är att de försöker beräkna hur marknaden kommer att bete sig en tid framöver. De sätter upp estimat och när bolagen då inte lever upp till, ibland riktiga fantasikalkyler, så säljer de av sina investeringar i respektive bolag. Eller de minskar i.a.f sin andel i bolagen. 

Förstår du då också att ditt s.k sparpaket också ingår i dessa investeringar? 

Omvänt är såklart också sant. De kan "räkna fel" i andra änden också och då kan kursen gå åt andra hållet. Nu låter det som att jag klankar ner en hel del på analytiker - och visst är det så. Det går inte att förutse hur börsen kommer prestera oavsett vad någon säger. Det är i princip bara ren tur snarare än skicklighet om någon presterar bättre.

Däremot finns det olika strategier som t.ex "buy and hold" som för det mesta fungerar bra över en längre tidsperiod oavsett vad analytiker tycker. För analytiker är oerhört kortsiktiga och tro mig när jag säger att drakarna med mängder av miljoner i kapital överhuvudtaget inte vet vad långsiktighet innebär.

De vill definitivt göra kortsiktiga vinster och backar ur direkt när deras s.k stjärnanalytiker har satt ett estimat på ett bolag som dedan inte lever upp till estimatet. Då kan de göra sina mängder med miljoner någon annanstans istället.

Det flödade väldigt mycket pengar ut från Kindred igår och det stannade på ca -25%. Det är helt galet, för de tjänar fortfarande tillräckligt med pengar för att behålla nuvarande utdelning. 

Personligen tror jag inte den sänks men sannolikheten är nog ungefär 50% att den går ned en aning. Hela spelbranschen känns lite som "fel bransch att äga" just nu och systerkollegan LeoVegas är på min lista att eventuellt gå in i. 

Jag blir som sagt var inte orolig när analytiker har fel, det har de i princip alltid med några få undantag, utan jag blir orolig när bolag börjar blöda pengar och lönsamheten börjar närma sig noll. Tillväxt är en sak men tillväxten avtar alltid förr eller senare...lönsamheten kan bestå utan att det sker någon tillväxt. 

Med det sagt....jag plockade på mig lite mer kindred igår eftersom jag inte ser en motiverad -25% nedgång med nuvarande lönsamhet. 

Kanske är det dags att gå in i LeoVegas också? Det ryktas om uppköp där och bolaget har tappat mycket mark på senare tid också. Jag gillar att ta risker och det känns som en rimlig risk just nu. 

Vad tror ni om Kindred och LeoVegas?

tisdag 23 juli 2019

Varför IBM i portföljen?

Tittar man runt bland portföljer så ser man sällan IT-bolag. Det är lite märkligt tycker jag med tanke på att det råder extremt stor brist på kompetenta IT-Specialister. IT-Branschen är stekhet. M.a.o borde det finnas en hel del bolag att investera i även för en utdelningsinvesterare?

Och det skall tilläggas...det finns mängder med bra IT-bolag att investera i, majoriteten delar ut relativt lite av vinsterna tyvärr. Personligen tycker jag att Cisco, Apple, Intel och IBM är riktigt intressanta för en lång tid framöver. De ligger mycket långt framme inom nästa stora "IT-Boom"...nämligen AI!

Jag äger IBM därför att de sedan länge varit en mycket stor spelare inom AI-utveckling. Om någon av er mot förmodan är en nörd (som jag är) så tveka inte att titta på hur de har använt AI under Wimbledon de senaste åren. Dessutom har de ganska lång erfarenhet av "Watson".

Jag äger IBM därför att AI är framtiden inom IT.

Där ligger IBM ganska långt före många konkurrenter. AI som teknologi är många väldigt rädda för, men en sak är säker...vanliga jobb är påväg att försvinna till fördel av automation. Industriella revolutionen visade att vi definitivt kan ställa om inför en sådan utmaning.

AI kommer högst troligt att vara vår tids "industriella revolution". Jag känner mig därför väldigt trygg med att äga IBM med vetskapen om att de har satsat på framtiden. Att de dessutom har gedigen erfarenhet av AI sedan tidigare är bara ett stort plus.

Två inlägg tycker jag sammanfattar min egna uppfattning av IBM så jag länkar dit istället för att säga samma sak....mycket läsvärda inlägg:

http://fermentumvitae.blogspot.com/2019/07/ibm-ar-det-dags-for-ett-inkop.html
http://fermentumvitae.blogspot.com/2019/07/ibms-andra-kvartal-samarbete-med-at.html


Men den stora trenden inom IT är just nu Automation. I princip varenda lösning jag är med och designar och felsöker innehåller produkter från IBM. Mycket av IBMs produkter är dessutom anpassade för automation. Men IBMs marknad är generellt sett bara i relativt stora bolag och där är konkurrensen tuff

Jag tror dock att IBM har en produktportfölj att kombinera automatisering med AI och det kommer generera stora pengar åt IBM i framtiden.

AI har potentialen att helt eller delvis ersätta mycket högt kompetenta specialister. Automation har potentialen att helt eller delvis ersätta relativt låg kompetens. Kombinera AI och Automation och ni förstår säkerligen varför det är intressant att satsa på.

I princip varenda företag av rang har just nu minst ett AI-projekt som de jobbar på. Syftet är såklart att "träna en algoritm" att fatta korrekta beslut. Där är vi inte ännu, men vi har kommit väldigt långt och det är bara en tidsfråga innan vi ser det i större skala.

Jag skulle inte bli förvånad om vi inom 10 år ser ett digitalt sjukhus som ställer korrekta diagnoser helt utan läkares bedömning - som dessutom har en otroligt låg felmarginal. Det är den kompetensen som AI kan ersätta.

Så varför stå utanför den marknaden när IBM har satsat i flera år på AI?